【正文】来。项目八外汇期货与期权（课时： 6） 主讲：邓永平 财经系金融教研室 教学目标 一 二 三 工作任务 活动设计 、报价方式及报价计算促成目标 : 最终目标： 会使用外汇期货与期权交易进行各种外汇投资活动 教学目标 1 认识外汇期货货交易 2 3 4 期货外汇交易套期保值和投机活动 使用外汇期权交易进行投资 工作任务 认识外汇期货权交易 1 认识远外汇期货交易 2 3 4 5 别外汇期货交易合约与流程 认识外汇期权交易 外汇期货交易的运用与分析 外汇期权交易分析 项目设计 1972年 5月，美国芝加哥商业交易所成立国际货币市场分部，推出 了七种外汇期货合约，从而揭开了期货市场创新发展的序幕。从 1976年以来，外汇期货市场迅速发展，交易量激增了数十倍。 国际货币市场主要进行 澳大利亚元 、 英镑 、 加拿大元 、 德国马克 、法国法郎 、 日元 和 瑞士法郎 的期货合约交易； 模块一 认识外汇期货交易 外汇期货是交易双方约定在未来某一时间，依据现在约定的比例，以一种货币交换另一种货币的标准化合约的交易。它是 金融期货 中最早出现的品种货币期货市场的组成 期货交易所 期货清算所 期货经纪行 期货交易者 套期保值者 投机者 外币期货合约的特征 外币期货合约是一种标准化的合约。初始保证金一般：合约价值的 1— 5%最低保证金：一个交易日可能遭受的潜在损失 清算事务所的作用：期货合约的买方的卖方期货合约的卖方的买方 期货交易的类型 期货交易 商品期货交易 金融期货 交易 利率期货交易 货币期货交易 股价指数期货交易 农产品期货交易 金属期货交易 石油期货交易 ……………… 外汇期货交易分类 外汇期货交易 远期外汇交易 交易合约规范程度标准化合约 非标准化合约 交易金额 每份合约交易金额固定 每份合约交易金额不固定 交易币种 较 少 较 多 交易者 法人和自然人均可参加交易 主要是金融机构和大企业 交易方式 场内交易 多数是场外交易 交割方式 绝大多数是现金交割 绝大多数是实物交割 流动性 外汇期货合约可以流通转让 远期外汇合约不可以流通转让 保证金要求
